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让我想到了18年底全仓naked call 时候的恐惧。

debuger 发表于 2020-11-17 22:59:32
楼主，baba现在是很好的价值投资 值得建仓的标的吧？ 还有哪些值得关注的标的呢？ 谢谢

我没关注阿里巴巴，只是有印象最近在跌，经你一说看了一下，感觉是一次很有诚意的回调。我猜这次下跌是因为ZZ方面的风险吧，对于阿里的业务模式我很看好，和亚马逊一样，我相信电商还有很大的增长空间，现在33倍的PE不贵。
其实我是一个喜欢deal的人，所以才完全错过了这次科技股的大涨，因为觉得估值比例太高了。所以我才从趴地股里找到了JWN，还有EADSY之类。不过现在这些疫情重灾股都已经起来不少了，按照我的标准，现在市场上想找到特别理想的投资标的真的很难了。此刻我没有任何有足够信心推荐的股票。
我在关注PTON，但希望它再下来一些。PTON的品牌力有点显示出来了，如果疫苗的消息带来的reopen预期让它继续下行，但事后又证明不管有没有疫情人们就是更喜欢在家健身（因为真的很方便），那也许会有机会。

tomatoeggfry 发表于 2020-11-17 23:10:07
让我想到了18年底全仓naked call 时候的恐惧。

如果是option buyer，还有所谓naked不naked的说法吗？naked通常指卖期权的操作？比如selling makes calls?

补充内容 (2020-11-18 15:53):
Typo. Selling naked calls

hfpp 发表于 2020-11-18 15:16
我没关注阿里巴巴，只是有印象最近在跌，经你一说看了一下，感觉是一次很有诚意的回调。我猜这次下跌是因 ...

楼主，帮忙看看williamhill怎样？ 我其实很看好的，因为我钱不多，也没耐心潜伏就放弃去追科技股了 哈哈

hfpp 发表于 2020-11-18 15:16
我没关注阿里巴巴，只是有印象最近在跌，经你一说看了一下，感觉是一次很有诚意的回调。我猜这次下跌是因 ...

近期被斩的还有一个 fsly

debuger 发表于 2020-11-17 23:23:42
楼主，帮忙看看williamhill怎样？ 我其实很看好的，因为我钱不多，也没耐心潜伏就放弃去追科技股了 哈哈

不好意思，这个行业我完全不了解😕

debuger 发表于 2020-11-17 23:26:43
近期被斩的还有一个 fsly

FSLY现在的估值仍然很高，就算是成长股，超过20倍市销率我也很难下得去手… 这也是为什么我错过很多

debuger 发表于 2020-11-17 23:26:43
近期被斩的还有一个 fsly

其实FSLY的腰斩正是我害怕这些高估值公司的原因，prices to perfection 估值太难justify了 again, maybe it’s just me🤷‍♂️

hfpp 发表于 2020-11-18 13:31
近期这次？JWN，两个月前开始建仓，它也配合的一直蛰伏，最终建了一个很大的仓位，才有了这个回报，时机很 ...

请问楼主当初重仓建仓JWN的逻辑是什么呢？现在还有继续持有的打算嘛？

Shuang7 发表于 2020-11-19 08:03
请问楼主当初重仓建仓JWN的逻辑是什么呢？现在还有继续持有的打算嘛？

聊一下我完整的心路历程。首先我错过了今年科技股遍地捡钱的行情，很不甘心，想要catch up。一开始我是博市场有回调，准备持有少量空仓等待回调，想靠空仓+市场回调带来的更好的买点弥补之前的错过，但是显然没有work out。在我接受了市场不会有大幅回调这一事实之后，我只能在疫情重灾股里寻找有可能出现的高回报机会，就是航空公司、飞机制造商、游轮公司、赌场酒店、零售这些行业。因为reopen之后我们也开始逛街，明显感觉到线下零售的恢复明显，我做出的判断是这几个行业的恢复顺序将是线下零售->航空->赌场->游轮。因为线下零售的顾客回归的心理门槛最低，开车去mall里看看，一看大家都没事自然就放宽心了；而航空业我一直再看TSA的数据，能看得出来近几个月客流数基本不涨了，我做出的判断是，essential travelers 都已经恢复了，剩下的想再恢复不容易了；去外地旅游的心理成本自然比逛街要高一点，而出海坐邮轮显然是心理门槛最高的。
锁定了线下零售之后，很自然就发现了JWN，因为本来就对这家店很熟悉，8月逛街的时候正好赶上他们的店庆，人流非常可观，其次是它们的股价下挫的幅度比peers都要大，于是就勾起了研究的兴趣。看了一些YouTube视频，也看了看财务数据，听了听Q2的电话会议，大概知道跌了这么多是因为年初的时候举债了，现在Book Value已经很少了，而且大家都担心有破产风险（前有JC Penny和NM），可是仔细分析一下，Q2抛去还债现金流是正的，而且还是在一半时间关店的情况下做到的，再有店庆也被挪到了Q3，我相信Q3财报会不错，而且大概率扫清市场对于破产的顾虑，于是决定建仓。
一开始也没想到最后会建立这么大的仓位，可是它一直在给我加仓的机会，我也越研究越确定它被低估，后面几次索性把其它仓位都卖掉，甚至上了杠杆。过去两周疫苗信息的刺激下涨了很多，现在我已经把杠杆部分卖掉了，剩下的会拿着过财报，我想至少会摸到六月份的高点吧，如果摸到的话，我会再减一些，剩下的就让它跑去吧，涨回40也不是不可能（太乐观了点）