基础美股大盘投资

潜水老用户第一次发帖。看了很多投资贴，大部分都是在讲个股，决定开个贴简单讲下美股大盘投资。

非投资建议，只是分享下个人在taxable accounts操作(non-taxable有其他的操作)，不一定对所有人都适用。



1. 本金分批次进场 sp500 etf (下文用spy)，未来现金流也用来定投，永远永远不要低于成本卖。


2. 遇到股市大跌，上远期的deep in-the-money spy call option。
买的option未来是要准备全部用现金接住，exercise spy option本身不交税, 卖股票的时候才交税。
买的option数量=依据未来现金流和能借到的钱。


3. 平时也加小杠杠，开portfolio margin账户用option spread借钱买正股。
这一步有风险所以适量而为。我个人不喜欢开太高的杠杆，因为长期看没有必要，做到第二点更重要。


4. 最后持有的spy股票不是一定要卖。
未来gift给下一代，下一代继承step up cost basis, capital gain归0。自己需要现金也可用股票做抵押借出钱。

其实做了第一步我相信就能赢90%的基金经理。

补充内容 (2023-06-23 12:24 +08:00):

not financial advice, you may lose all your money.

投资版是不是该上点门槛了。。

"all in sqqq" 像是有投资经验的人说的么。

skyleaker 发表于 2023-5-28 22:03
别的没什么大问题就是推荐voo而不是spy

voo management fee低一点点，但在option市场的流动性远低于 spy，不利于之实施文中的第二点。

匿名用户 发表于 2023-5-29 15:11
这么一顿操作人活着是为了啥？为了下一代就有点钱（不会太多，因为中产投资大盘也追不上富豪的水平，更不论 ...

对自己来说，大额开支可以borrow against 仓位取出现金。小额开支用spy dividend 其实也够了。

更长远目标是为了build generational wealth, 下一代可以多做有social impact的工作，而不是为了纯粹短线赚钱而去工作。

至于“中产投资大盘也追不上富豪”, 我的目标不是富豪，而是不工作也可以维持现在的生活标准，当然每个人标准不同。

通胀(非恶性)对美股自身和稀释杠杆用的loan都有好处。过去100年，美股大盘回报也是大幅度领先通胀的。

别的没什么大问题就是推荐voo而不是spy

第一点第一句就不对，应该一次all in。time in market > timing the market. Vanguard 研究过这个问题

请教楼主，股票赠送会使得价格重计，比如无论自己买的时候什么价格，股票获赠人的价格是以收到获赠时间改股票的市场价格为准对吗？
另外，股票赠送给父母，配偶，子女是否都可以，没有其他特殊要求吗？那岂不是如果股价上涨为了做高成本价夫妻间可以互相赠送后再卖出？这个有没有亲属间赠送限制或要求？另外，从免税角度讲，每年赠送金额是多少可以免税？这个金额应该也是以赠送时候该股票价格为准对吗？

skyleaker 发表于 2023-05-28 19:03:38
别的没什么大问题就是推荐voo而不是spy

为啥不是IVV

匿名用户 发表于 2023-5-29 00:38
第一点第一句就不对，应该一次all in。time in market > timing the market. Vanguard 研究过这个问题

我不支持time the market, 我的意思更像是未来1年每月投1/12。对于入门新手而言，一次all in的心里负担很大。

Yoyoyoyo_CN 发表于 2023-5-29 00:49
请教楼主，股票赠送会使得价格重计，比如无论自己买的时候什么价格，股票获赠人的价格是以收到获赠时间改股 ...

gift 不改变cost basis, 但是退休的父母或子女一般收入低，所以卖的时候capital gain低，比如0% (2023年是收入小于～4万single，～8万married)。还在工作中的夫妻之间互相gift无意义。

gift是真心想把钱给对方，不是说用另外的方式要回来。

限制就是gift的金额每年有上限。




step-up cost basis 是遗产继承的时候的概念。

匿名用户 发表于 2023-5-29 01:36
为啥不是IVV

IVV, voo, spy 本质上都行。

但是option市场上, spy 流动性远比另外的sp500 etfs要好，为了这个我愿意接受稍微高一点点的management fee。

为啥不是FXAIX，fee ratio更低